11 第十一章 流动资产.pptx

第1页：第十一章 流动资产

第十一章 流动资产：第十一章流动资产第一节现金管理第二节应收账款管理第三节存货管理

第2页：企业持有现金的动机

企业持有现金的动机

• 第一节现金管理企业持有现金的动机
• 支付动机
• 预防动机
• 投机动机现金管理的内容
• 确定最佳现金余额
• 编制现金收支计划
• 现金日常控制
• 处理现金余缺

第3页：现金的周转期存货周转期应收账款周转期现金

现金的周转期存货周转期应收账款周转期现金：现金的周转期存货周转期应收账款周转期现金周转期应付账款周转期购买材料支付购买材料现金出售产成品收回现金50天30天20天60天

第4页：最佳现金余额的确定周转模式存货模式

最佳现金余额的确定周转模式存货模式：最佳现金余额的确定周转模式存货模式

第5页：第二节应收账款的管理应收账款的功能

第二节应收账款的管理应收账款的功能

• 第二节应收账款的管理应收账款的功能
• 增加收入：销售收入增加、利润增加
• 减少存货：存货占用资金减少，机会成本和管理费减少应收账款的成本
• 机会成本：应收账款占用资金的时间价值
• 管理成本：催账费用
• 坏账成本：坏账损失

第6页：应收账款政策信用标准客户的坏账损失率严格

应收账款政策信用标准客户的坏账损失率严格

• 应收账款政策信用标准客户的坏账损失率严格的信用标准：坏账损失减少、销售收入减少、应收账款机会成本减少（应收账款周转时间缩短、应收账款占用资金减少）、催账费用减少信用条件
• 赊销的期限、折扣程度和折扣的期限收账政策
• 催账的频率

第7页：存货的功能存货的成本-采购成本-订货成本

存货的功能存货的成本-采购成本-订货成本：第三节存货管理存货的功能存货的成本-采购成本-订货成本-储存成本

第8页：存货规划确定存货占用额的基本方法-周转期

存货规划确定存货占用额的基本方法-周转期：存货规划确定存货占用额的基本方法-周转期计算法-因素分析法-比例分析法

第9页：生产资金占用额的测算在产品资金占用额在产

生产资金占用额的测算在产品资金占用额在产：生产资金占用额的测算在产品资金占用额在产品成本系数：平均占用资金与全部占用资金的比例例如：某企业生产周期为5天，单位产品成本100元，陆续投入，一个季度生产90件，在产品资金应为多少？=产品每日平均产量×产品单位生产成本×在产品成本系数×生产周期2020202020202020406080100204060801002040608020406010080204060

第10页：产成品资金占用额的测算产成品资金周转天数

产成品资金占用额的测算产成品资金周转天数：产成品资金占用额的测算产成品资金周转天数产成品储备天数发运日数结算日数产成品资金占用额=每日平均产量×单位生产成本×产成品资金周转天数

第11页：经济批量控制材料的成本购买价格

经济批量控制材料的成本购买价格：经济批量控制材料的成本购买价格、订货成本、储存成本经济订货批量：使不考虑购买价格变动的总成本最低T:总成本C:每件年储存成本Q:每批订货量A:全年需要量F:每批订货成本

第12页：案例：金和李两位先生合伙成立了一个电脑公

案例：金和李两位先生合伙成立了一个电脑公

• 案例与讨论案例：金和李两位先生合伙成立了一个电脑公司，向小规模公司出售自己开发生产的小型和微处理电脑，由于而人事局有敏锐行销眼光的工程师，产品销售极佳。目前公司已有较高负债，债权人不同意继续增加借款，除非金、李增加投资，金、李希望保持未来借款的可能，但他们没钱增加投资，也不愿意对外出售股票，因为那会失去他们的控制权。在财务顾问的帮助下，公司决定改变信用政策，释放部分应收账款占用的资金全部用于偿还债务，信用政策改变如下：信用条件由2/10，n/60改为2/10，n/30
• 提高信用标准
• 加强欠款回收改变政策后，公司可能的变化为：销售总额由10000万美元下降为9800万美元
• 坏账损失减少150万美元
• 信用部门成本增加100万美元
• 平均收款期限减少到30天
• 享受折扣的顾客由过去的50%增加到80%。公司更改政策前，损益表结构见下表

第13页：信用政策改变前公司损益表结构

第14页：小组讨论方案：将同学分为若干小组，每组4

小组讨论方案：将同学分为若干小组，每组4：案例与讨论小组讨论方案：将同学分为若干小组，每组4-5人，讨论公司是否应改变信用政策。