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本课件从筹资目的、要求、渠道与方式讲起，重点展开普通股筹资的概念、股东权利、股票种类与融资优缺点、股票发行的条件与程序及上市条件，随后说明长期负债筹资的特点、长期借款的种类条件与保护性条款、债券发行资格条件与发行价格。
第一节资金筹集管理概述
一、资金筹集的目的依法设立企业扩大经营规模偿还原有债务优化财务结构应付偶发事件
二、筹集资金的要求企业筹集资金总的要求是在分析评价影响筹资的各种因素的基础上，合理选择筹资渠道与筹资方式，降低资金成本，提高筹资效益，形成最佳的资本结构。认真选择投资项目合理确定筹资额度依法足额募集资本适度举债科学把握投资方向
企业的资金来源是由所有制和国家管理资金的政策和体制所决定的。企业的所有制不同，国家在不同时期管理资金的政策、体制不同，决定企业筹资的来源也不同。1、国家资金2、银行信贷资金3、非银行金融机构资金4、其他法人单位资金5、民间资金6、企业内部形成的资金7、境外资金三、资金筹集的渠道总体渠道
资金筹集方式是指取得资金的具体方法和形式，即如何取得资金。四、资金筹集的方式租赁商业信用发行债券银行借款发行股票吸收直接投资
五、资金筹集的种类
第二节普通股筹资
一、普通股的概念普通股：普通股是股份有限公司发行的无特别权利的股份，也是最基本的、标准的股份。通常情况下，股份有限公司只发行普通股。让我们来看一下普通股股东权利
普通股股东权利：
二、普通股的种类
Ａ股是供我国大陆地区个人或法人买卖的，以人民币标明票面金额并以人民币认购和交易的股票。Ｂ股、Ｈ股和Ｎ股是专供外国和我国港、澳、台地区投资者买卖的，以人民币标明票面金额但以外币认购和交易的股票。其中，Ｂ股在上海、深圳上市；Ｈ股在香港上市，Ｎ股在纽约上市。
三、普通股融资的优点普通股所筹资金没有偿还期
四、普通股融资的缺点
五、股票发行（一）股票发行的条件按照我国《公司法》的有关规定，股份有限公司发行股票，应符合以下规定与条件：1.每股金额相等。2.股票发行价格可以按票面金额，也可以超过票面金额，但不得低于票面金额。3.股票应当载明公司名称、公司登记日期、股票种类、票面金额及代表的股份数、股票编号等主要事项。4.向发起人、国家授权投资的机构、法人发行的股票，应当为记名股票；对社会公众发行的股票，可以为记名股票，也可以为无记名股票。
5.公司发行记名股票的，应当置备股东名册，记载股东的姓名或者名称、住所、各股东所持股份，各股东所持股票编号、各股东取得其股份的日期；发行无记名股票的，公司应当记载其股票数量、编号及发行日期。6.公司发行新股，必须具备下列条件：前一次发行的股份已募足，并间隔一年以上；公司在最近三年内连续盈利，并可向股东支付股利；公司在三年内财务会计文件无虚假记载；公司预期利润率可达同期银行存款利率。7.公司发行新股，应由股东大会作出有关下列事项的决议：新股种类及数额；新股发行价格；新股发行的起止日期；向原有股东发行新股的种类及数额。
（二）股票发行的程序1.设立时发行股票的程序：
2.增资发行新股的程序
（三）股票发行方式、销售方式和发行价格1.股票发行方式
六、股票上市（一）股票上市的目的股票上市，指的是股份有限公司公开发行的股票经批准在证券交易所进行挂牌交易
（二）股票上市的条件1.股票经国务院证券管理部门批准已向社会公开发行；2.公司股本总额不少于人民币5000万；3.开业时间在三年以上，最近三年连续盈利；4.持有面值1000元以上的股东不少于1000人，向社会发行的股份不少于25%；5.近三年无重大违法财务报告无虚假；6.国务院规定的其他条件。
（三）股票上市的暂停与终止1.公司股本总额、股权分布等变化，不再具备上市条件（限期内未能消除的，终止其股票上市）。2.公司不按规定公开其财务状况，或者对财务报告作虚假记载（后果严重的，终止其股票上市）。3.公司有重大违法行为（后果严重的，终止其股票上市）。4.公司最近三年连续亏损（限期内未能消除的，终止其股票上市）。
第三节长期负债筹资
一、长期负债筹资的特点
二、长期借款筹资（一）长期借款的种类
（二）取得长期借款的条件1.独立核算、自负盈亏、有法人资格。2.经营方向和业务范围符合国家产业政策，借款用途属于银行贷款办法规定的范围。3.借款企业具有一定的物资和财产保证，担保单位具有相应的经济实力。4.具有偿还贷款的能力。5.财务管理和经济核算制度健全，资金使用效益及企业经济效益良好。6.在银行设有账户，办理结算。
（三）长期借款的保护性条款由于长期借款的期限长、风险大，按照国际惯例,银行通常对借款企业提出一些有助于保证贷款按时足额偿还的条件，从而形成以下保护性条款：1、一般性保护条款
（四）长期借款的成本利息，银行还会向借款企业收取，如实行周转信贷协定所收取的承诺费、要求借款企业在本银行中保持补偿余额所形成的间接费用。（五）长期借款的偿还方式包括：
（六）长期借款筹资的特点限制性条件较多借款弹性较大借款成本较低筹资速度快
三、债券筹资（一）债券及其种类1、按债券上是否记有持券人的姓名或名称，分为记名债券和无记名债券；2、按能否转换为公司股票，分为可转换债券和不可转换债券以上两种分类为我国《公司法》所确认。除此以外，按照国际通行做法，公司债券还有另外一些分类。
（二）发行债券的资格与条件1.发行债券的资格我国《公司法》规定，股份有限公司、国有独资公司和两个以上的国有企业或者其他两个以上的国有投资主体投资设立的有限责任公司，有资格发行公司债券。
2.发行债券的条件
（三）发行债券的程序1.发行公司债券的决议或决定；2.发行债券的申请与批准；3.制定募集办法并予以公告；4.募集借款。
（四）债券的发行价格公司债券的发行价格通常有三种：平价、溢价和折价。当票面利率高于市场利率时，以溢价发行债券；当票面利率低于市场利率时，以折价发行债券；当票面利率与市场利率一致时，则以平价发行债券。
（五）债券筹资的特点
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